[ETF] 미국 주가 지수 추종 ETF 비교 (DIA, SPY, QQQ, VTWO)

미국 주가 지수(다우존스, S&P500, 나스닥, 러셀2000) 추종 ETF 비교 (DIA, SPY, QQQ, VTWO)

 

오늘은 미국 주식 3대 대표 지수를 추종하는 ETF에 대해 알아보도록 하겠습니다.

(중간 중간 러셀2000 ETF 도 같이 확인 하겠습니다.)

 

*미국 주식 3대 대표 지수

- 다우존스 산업평균지수 (Dow Jones Industrial Average)

   : 다우지수라고도 불리우며, 미국 30개의 우량기업 주식 종목으로 구성 된 지수

- S&P500  지수 (Standard & Poor's 500 Index)

   : 미국 500대 대기업의 시가총액 기준의 주가지수

- 나스닥 종합지수 (NASDAQ Composite)

   : 자금 조달 용이, 상자 및 상장 유지 용이성으로 미국 벤쳐기업들이 상장된 지수

DIA: 다우존스 산업평균지수 (Dow Jones Industrial Average) 대표 ETF

SPY: S&P500  지수 (Standard & Poor's 500 Index) 대표 ETF

QQQ: 나스닥 종합지수 (NASDAQ Composite) 대표 ETF

 

최근 러셀 2000지수를 포함 하여 4대 지수로 불리기도 합니다.

- 러셀 2000지수 (Russell 2000)

   : 미국 시가총액 1001위 ~ 3000위까지 2000개 기업의 종합주가지수로 중소기업 대표 지수

VTWO: 러셀 2000지수 (Russell 2000) 대표 ETF

 

요약

- 지난 10년간의 Data 와 20년간의 Data 등 다양한 분석을 할 필요가 있음.

- 지난 10년간의 수익률은 QQQ가 제일 좋음.

- 지난 20년간의 투자 지표는 DIA가 제일 좋음 (MDD가 낮으며, 비슷하지만 연평균 수익률이 미세하게 높음)

- 지난 20년간의 변동성은 QQQ가 제일 높음 (Best 수익률이 제일 좋으나, MDD도 제일 높음)

- 수수료, 운용자금 등에서는 SPY가 상대적 우위에 있음.

- VTWO는 다른 3대 지수 ETF에 비하여 모든 면에서 아직 부족한 모습이 나타남.

 

 

수익률

위 차트는,

각 ETF 별 2011년 ~ 2021년 까지의 수익률을 나타내고 있습니다.

(파랑색 - DIA / 빨강색 - SPY / 노랑색 - QQQ)

 

3 ETF 모두, 2018년을 제외한 모든 년도에서 수익을 기록한 점을 확인 할 수 있습니다.

10년 중 6차례에  QQQ > SPY > DIA 순의 높은 수익률이 나타나고 있습니다.

 

2015년 DIA 와 2018년 QQQ는 0%에 근접하여 막대그래프로 잘 표현되지 않았습니다.

 

 

지난 10년간 만의 Data를 보면, 모든 면에서 QQQ가 좋은 성과를 보여주고 있습니다.

연 평균 성장률(CAGR)을 보면 20% 이상을 나타내며 투자자로서 선택하지 않을 수 없는 성과를 보여주고 있습니다.

Worst 수익률도 -0.12%에 불과할 만큼 2011년 부터 2021년까지는 큰 손해 없이 지속적인 수익을 가져다 주었습니다.

 

하지만 여기서 중요한 점은, 지난 10년 간에 data라는 점 입니다.

 

 

위 차트는,

각 ETF 별 2000년 ~ 2021년 까지의 수익률을 나타내고 있습니다.

20년의 수익률 그래프는 10년의 수익률 그래프 와 큰 차이점이 있습니다.

그것은 마이너스 수익률 기록하는 해의 QQQ의 성과 입니다. -40%에 근접하는 수익률을 종종 기록하고 있음을 알 수 있습니다.

 

 

20년 간의 3가지 ETF의 수익률은 큰 차이가 없었지만, Best 수익률 과 MDD를 보면 QQQ의 변동폭이 극심했던 것을 알 수 있습니다.

 

 

위 그래프는 추가로 Russell2000 ETF인 VTWO 를 추가하여 지난 10년을 비교한 그래프 입니다.

VTWO는 안타깝게도 지난 10년간의 수익률 그래프는 보면, 다른 3 ETF를 밑도는 성과를 보여주고 있습니다.

 

 

각 ETF 비교

VTWO는 3대 지수 ETF와 비교하여 하루 거래대금 및 운용자금 규모가 매우 작은 점을 알 수 있습니다.

수수료, 하루 거래대금 및 운용자금 규모에서는 SPY가 모두 다른 ETF를 압도하고 있습니다.

QQQ의 수수료가 0.20%로 가장 높다는 점은 꼭 알고 넘어가야 할 부분으로 생각 됩니다.

 

 

Top 10 보유종목

- SPY 와 QQQ의 top 10 종목 중 7 종목이 동일함.

- DIA 와 QQQ의 top 10 종목의 비율은 50% 가 넘음.

- VTWO는 2000개 기업을 보유하는 만큼 top 10의 비중이 5% 미만으로 매주 적음.

 

결론

- DIA는 대형가치주, SPY는 미국 대표 대형주, QQQ는 가치성장주, VTWO는 중소형성장주로 구분할 수 있음.

- QQQ의 최고 수익률 및 최근 10년 실적이 눈에 띄임.

  (*QQQ는 2022년 1월 한달 동안 QQQ는 -15%를 기록 중입니다......)

- DIA의 상대적으로 낮은 MDD 도 매력적.

- SPY이 미국 주식 대표성과 낮은 수수료 그리고 가장 큰 운용자금 및 하루 거래대금 규모는 안정성과 매력도가 있음.

- VTWO는 아직 다른 3개의 ETF 대비 매력 포인트가 크지 않음.

- 개인적으로는 장기투자를 위해서는 반드시 보유해야 하는 미국 대표 지수 ETF들이며, 특히  DIA SPY QQQ를 일정 비율로 (ex) 10:50:40) 모두 투자하는 것은 어떨까 생각함. VTWO는 보유 여부를 천천히 생각해도 될 듯.